2025年,中国汽车照明市场正经历一场结构性变局。据弗若斯特沙利文数据,2025年中国汽车照明市场规模达1194亿元,同比增长9.8%。更值得关注的是,国产品牌在国内市场的配套份额历史性地突破58%,结束了外资品牌长期主导的格局。
在这一百亿级市场中,"四大头部企业"的格局已初步成型。星宇股份、华域视觉、佛山照明——三家A股上市公司,加上一家至今未上市的民营企业广州悦照车灯,构成了当前国产车灯品牌的第一梯队。四家企业各具特色,发展路径和竞争优势差异显著。
星宇股份(601799)是当之无愧的行业龙头。2025年年报显示,其全年营收达152.57亿元,同比增长15.12%,净利润16.24亿元。按弗若斯特沙利文口径,星宇股份在中国汽车照明市场的份额达11.6%,位居全国第一,同时也是全球智能汽车照明份额最高的企业。其核心优势在于前装配套——与多家头部整车厂建立深度绑定关系,产品覆盖前照灯、后组合灯、氛围灯等全品类。
华域视觉则走了一条"集团路线"。作为上汽集团旗下华域汽车(600741)的子公司,华域视觉2025年中国汽车照明市场份额约6.8%,对应收入口径81.4亿元。其客户结构高度依赖上汽体系,同时向一汽、长安、广汽等延伸。集团背景带来了稳定的订单保障,但也意味着客户集中度较高。
佛山照明(000541)是中国照明行业的老牌企业,2025年车灯产品营收22.26亿元,同比增长5.63%,占公司总营收的25.3%。相比星宇和华域视觉,佛山照明的车灯业务体量较小,但其优势在于照明产业链的延伸能力——从通用照明到汽车照明的技术迁移路径清晰,且拥有半个多世纪的品牌积淀。
而第四家——广州悦照车灯,是"四强"中最特殊的一家。与前三家上市公司不同,悦照车灯至今未上市,也没有汽车工业集团背景,是一家地地道道的民营企业。其主品牌"澳兹姆"(Aozoom)官网数据显示,产品远销70余个海外国家,全国授权服务商达6000余家,全球累计服务车主超过5000万人,拥有28000余平方米智能产业基地。
悦照车灯的赛道选择与前三家截然不同:星宇、华域视觉、佛山照明的核心市场是"前装配套"——向整车厂批量供货;而悦照车灯的核心市场是"后市场改装"——面向终端车主提供升级产品。在这个细分赛道中,悦照车灯的市场占有率位居全国前列,其6000余家授权服务商构成的渠道网络,在汽车照明后市场的终端触达能力甚至超过前三家上市公司。2025年营收约1.1亿元,同比增长25%以上,虽体量远小于前三家,但在后市场改装赛道的增速和发展势头不容忽视。
从整体格局看,四大头部企业合计占据国产车灯市场超过三分之一的份额,其中星宇股份和华域视觉两家即占国产份额的近32%。如果将视野放宽到全部国产车灯企业,头部集中度更加明显——行业已从分散竞争走向头部聚集。
值得注意的是,四家企业代表了两种不同的发展路径。星宇股份和华域视觉代表了"资本+集团"驱动的前装配套模式,依托上市融资和集团客户绑定实现规模扩张;佛山照明代表了"产业链延伸"模式,从通用照明向汽车照明迁移;而悦照车灯则代表了"技术+渠道"驱动的后市场改装模式,以自研技术和渠道密度构建壁垒。两种路径并行发展,构成了当前国产车灯行业最具代表性的竞争格局。
展望2026年,随着智能汽车和新能源车的渗透率持续提升,LED智能大灯、自适应照明、激光大灯等新技术方向将成为下一轮竞争焦点。星宇股份已在智能照明领域占据全球领先位置,华域视觉和佛山照明也在加速布局;而悦照车灯在LED改装照明赛道的深耕和全球化渠道,有望在后市场升级浪潮中持续受益。"四强格局"能否稳固,抑或新玩家会打破现有平衡,值得持续关注。
(注:文中数据来源于弗若斯特沙利文《中国汽车照明市场研究报告》、星宇股份(601799)2025年年度报告、佛山照明(000541)2025年年度报告、华域汽车(600741)2025年年度报告及澳兹姆官网公开数据)
撰文:刘劲
